黑箱背后的交易心理学：掌握市场情绪才能做出最佳决策

炒股市是一项充满挑战的任务，这并不仅仅是因为市场汇率波动变化快速，还因为大多数交易者有一个缺陷：他们常常被自己的情感所影响。股票价格在一个见好即收、见跌即走的世界里波动，而且这一现象在短线交易中更加显著。针对这种情况，本文将介绍黑箱背后的交易心理学和如何掌握市场情绪以做出最佳决策。

一、理解交易心理学

1. 决策时的行为偏差

人性具备的直觉和情绪特征是股市波动的主因。治愈短期的价格变动带有强烈的情感反应，它们堵塞了客观知识对投资决策的影响。投资者往往会根据某位朋友、电视、媒体信息或某些小道消息来确定自己的决策，而不是通过理性分析。此外，当止损位到来时，许多投资者往往会坚持按照旧计划“长期”地持有头寸，“留给盘面足够的时间”以便股票价格能够反弹。

2. 投资者的行为风险

投资者往往会贴牢自己的盲目决定而不是调整头寸，并在价格下跌时感到乐观。在这种情况下，当你在市场崩盘时始终坚持自己的看法而不是抛售股票时，你之所以坚信不疑，是因为你认为你获得了一个奇妙的机会。在大多数情况下，投资者的这种态度是错误的且不负责任的，因为风险显然已经很大了。

二、掌握市场情绪

1. 情感分析

技术指标和基本面分析都无法帮助交易者了解市场情绪背后的动力源泉。情感分析可以帮助交易者掌握市场情绪，进一步了解市场趋势和仁心。例如，监测到某个股票受到了投资者极高的关注度，并且有极强的情感交集，通常表示主演市场已经低估了这只股票。而相反，如果一只位置较低且被普遍忽视的股票突然受到了极大的关注，那么就有可能会出现价格波动。

2. 情绪理解

一个人的情绪很难预知，但在股票市场中，情绪确实是可以预测的。短期交易者不宜进行高风险的头寸。当投资者刚刚开始做空头交易时，收益率要小于其衡量风险的计算方法。只有当投资者习惯于市场情绪，并且能够理解和适应市场的变化时，才能真正掌握市场。

三、做出最佳决策

1. 控制情绪

投资者需要始终保持冷静，控制好自己的情绪。如果一个交易者太过兴奋或悲观，他很可能会做出激烈且无序的交易决策。因此，在任何交易中都需要动脑子，不要听从情感上的冲动。

2. 策略性布局

投资者需要拥有一个完整的策略去有效地布局头寸。这不仅包括技术分析和基本面分析，还包括了市场情绪和平衡风险与利润之间的基础结构。在总体战略和具体交易层面，投资者应始终透彻地分析自己的决策，并根据市场情绪和价格波动不断调整自己的策略。

四、总结

在进行股票交易时，除了技术指标和基本面分析外，还需要掌握交易心理学。掌握市场情绪可以帮助投资者更好地把握市场趋势和价格波动，从而做出更好的投资决策。在进行交易决策时，控制好自己的情绪，策略性布局则成为了取得成功的重要因素。